​💡Как выбирать облигации?

Желательно чтобы доходность была как у высокодоходных облигаций ( ВДО), кредитный рейтинг самый высокий ( ААА), а долг самый низкий ( желательно отрицательный) … Но такого не бывает).
Пока добавил в таблицу только 12 компаний. Если нужно еще, то пишите какие компании еще стоит добавить. Есть еще застройщики, лизинговые компании и совсем страшные ВДО.
Все эти облигации либо есть в моем портфеле, либо там были, либо могут туда попасть. Не пишу выпуски, думаю что каждый найдет подходящий для себя.
Доходность к погашению от 21 до 44 процентов.
Часть компаний можно уже спокойно относить к ВДО. Доходность выше ключевой ставки на 5 процентов или даже больше.

🌼Относительно безопасные истории. Риск – низкий.
Тут либо гос. поддержка, либо более-менее устойчивое финансовое состояние компании. МТС, РЖД, Камаз, Россети, Ленэнерго. Доходность 21-23 процента.
Все остальное – это уже повышение риска. Сами решайте, нужен ли он вам. Насколько вы готовы рискнуть своими деньгами, чтобы заработать + 5-10 процента к депозиту за год?

( Читать дальше )

🌲 Объем допэмиссии «Сегежи» может составить до ₽101 млрд.

Это в 3,6 раза больше текущей капитализации компании.

В пресс-релизе, посвященном результатам за девять месяцев 2024 года, компания сообщила, что 20 ноября совет директоров объявил о созыве внеочередного общего собрания акционеров по вопросу допэмиссии на сумму до ₽101 млрд. Полученные средства будут направлены на погашение долга холдинга. Других подробностей будущей допэмиссии не приводится.
Кто оплатит этот банкет? АФК Система?

Но… это сообщение на сайте компании было удалено. 🤷‍♂️

$SGZH $AFKS #новости
#сегежа #афк

​Стратегия «выкупай просадку» (или Buy the Dip) – это популярный подход к инвестированию, который предполагает покупку активов после их временного снижения цены. Основная идея заключается в том, чтобы воспользоваться краткосрочными падениями рынка для приобретения ценных бумаг по более выгодной цене, рассчитывая на то, что рынок восстановится и цена актива вернется к росту.
Чаще всего так и бывает, в предыдущие кризисы так же было значительное падение рынка, но затем следовал рост.

Основные принципы стратегии:
1. Мониторинг рынка: Инвестор следит за динамикой цен на активы, которые он считает перспективными. Это могут быть акции отдельных компаний, индексы, валюты или другие финансовые инструменты.
2. Выявление просадок: Когда происходит временное снижение стоимости актива, инвестор анализирует причины падения. Если падение вызвано временными факторами (например, новостями, сезонностью или техническими коррекциями), а фундаментальные показатели компании остаются сильными, это может стать сигналом для покупки.

( Читать дальше )

💡 Акции «Самолета» сегодня растут на падающем рынке.

Представитель одного из крупнейших акционеров «Самолета» Михаила Кенина назвал информацию о продаже его доли в компании «необоснованными слухами», сообщил утром «Интерфакс».

7 ноября Forbes со ссылкой на источники написал, что Михаил Кенин, владеющий 31,6% акций, ищет покупателя на свой пакет бумаг. После этой новости котировки застройщика резко упали.

— Продажа доли Кенина похожа на очередной вброс, например чтобы купить акции и облигации подешевле. Кто же это делает?)
Доходность некоторых облигаций в моменте доходила до 49 процентов. Сейчас уже ниже.
Ужас. А я покупал эти облигации. Похоже это было правильным решением.
#самолет



💡Поставки стальной продукции из России за рубеж за 9 мес 2024г составили 14,1 млн т (-22% г/г) — Ведомости со ссылкой на Metals & Mining Intelligence (MMI) $CHMF $MAGN

💡«Кузина» допустила техдефолт по 19-му купону облигаций серии БО-П02 на 863 тыс руб — CBonds
Покупать мусорные облигации становится опаснее.

( Читать дальше )

💡Дивидендная политика компании – это комплекс решений и принципов, определяющих порядок распределения прибыли между акционерами через выплату дивидендов. Она играет важную роль для инвесторов, так как влияет на их доходность от владения акциями и на восприятие стоимости самой компании.

1. Основные аспекты дивидендной политики:

Типы дивидендных выплат
— Регулярные дивиденды: Выплачиваются ежеквартально или ежегодно. Такие выплаты характерны для стабильных компаний с устойчивым потоком доходов. Хорошо когда компания выплачивает дивиденды постоянно: раз в год (пример – Сбер) или в квартал (Северсталь).
— Специальные дивиденды (или разовые): Выплаты, которые компания делает вне графика, обычно после получения крупной прибыли или продажи активов. Например, компания избавилась от актива и теперь на счету появились деньги, которые могут быть потрачены на дивиденды.
— Дивиденды в виде акций: Вместо денежных средств компания может выплачивать дополнительные акции своим акционерам.

( Читать дальше )

​💡Часть 2. 

Про них писал ранее: t.me/pensioner30/7353
В прошлый раз мы разбирали дивиденды от ТКС, Инарктика, Полюс, КуйбышевАзот и Хендеросон. В основном эти компании выплатят не очень большие дивиденды, исключение только Полюс, но они и молчали 3 года. 

В это раз можно разобрать более «денежные» истории.
💡Европлан – 8,1%. «Дойная корова» SFI. Доля SFI около 87 процентов, сложно спорить с таким акционером. Дивиденды в прошлые годы колебались от 1 до 6,5 процентов. Процент дивидендов от прибыли – от 20 до 100. 
У компании высокая рентабельность – ROE около 36 процентов. При этом растет выручка и прибыль. При этом есть вариант немного интереснее – это купить акции SFI. Они стоят значительно дешевле тех активов, которыми владеют. Правда тут может быть история как с АФК или Газпромом, стоимость акция дешевая, а рынок этого долго не замечает. Но тут хотя бы дивиденды платятся. 
Последний день для покупки – 12 декабря. 

💡И сразу же перейдем к СФИ – SFI. Див доходность – 15,3%. Последний день для покупки – 20 декабря. Доля в Европлане – 87%, 49% — в ВСК, а также 10,4% — в М.Видео. Первые 2 актива приносят деньги, третий актив – скорее требует денежных вливаний. 

( Читать дальше )

💡Недавно увидел опрос: Банк А предлагает кредит на 7 лет по ставке 20%, а банк Б — на 5 лет под 22%. Какой кредит выгоднее? 

— Напишите ваш ответ, а потом читайте дальше, так будет интереснее). Предположу, что большинство отвечающих скорее всего даже не пытались посчитать и не пользовались кредитным калькулятором.

— Берем кредит, точнее делаем расчет на 1 млн рублей. 
Получается что в банке А будет ежемесячный платёж 22,2 тыс рублей, в банке Б — 27,6 тыс. Я ещё добавил банк В для наглядности. Там условия такие — 17 процентов на 10 лет. Ежемесячный платёж 17,3 тыс рублей.
Смотрим переплату за всё время кредита:
Банк А — 865 тыс.
Банк Б — 657 тыс. 
Банк В — 1085 тыс.
Очевидно, что у банка Б самая низкая переплата. Поэтому понятно, почему некоторые (33 процента) выбирают вариант Б. Банк В — совсем не интересно (его правда и опросе нет). 

А если мы попробуем учесть инфляцию? Предположим, что она равна 10 процентам в год. Таким образом к концу 5 летнего кредита платёж снизится на 41 процент, к концу 7 летнего — на 52 процента ( то есть мы будем платить почти в 2 раза меньше), а к концу 10 летнего срока — на 65 процентов меньше ( грубо говоря треть от платежей в первый год). В таком случае имеет смысл брать самый длинный кредит под самый низкий процент, тогда инфляция будет медленно и верно снижать наши траты. 

( Читать дальше )

​💡Для того чтобы стать успешным инвестором, полезно ознакомиться с рядом книг, которые помогут глубже понять основы финансового анализа, стратегий инвестирования и психологии рынков. Вот список некоторых ключевых произведений, которые могут оказаться полезными:

1. Бенджамин Грэм – «Разумный инвестор»
Эта книга считается классикой финансовой литературы и является основой для многих современных подходов к инвестициям. Грэм вводит концепцию стоимостного инвестирования, которая заключается в покупке акций компаний, цена которых ниже их внутренней стоимости. Книга учит дисциплине, терпению и рациональному подходу к принятию инвестиционных решений.

2. Филипп Фишер – «Обыкновенные акции и необыкновенные доходы»
Филипп Фишер был одним из первых сторонников концепции «инвестиций в рост». Его книга фокусируется на выборе акций компаний с высоким потенциалом роста и анализе качества менеджмента этих компаний. Фишер также подчеркивает важность глубокого понимания бизнеса перед покупкой акций.

( Читать дальше )

​💡Будущие дивиденды.

Больше 15 компаний уже анонсировали дивиденды до конца года.
Дивиденды по итогам 9 месяцев ещё не объявили Роснефть, Татнефть и ГМК.
Малый дивидендный сезон продолжается. Какие бумаги могут быть ( остаются) интересными?

ТКС. Начали платить, последние дивиденды были в 2021 году. Возможно вернуться к ежеквартальным выплатам. Доходность: 3,7%. Последний день для покупки – 22 ноября.

Инарктика. Стабильно платят и повышают дивиденды с 2020 года. Правда пока эти дивиденды скромные, но зато они растут. Заплатят 20 рублей на акцию. Последний день для покупки — 29 ноября. Див доходность – 3,3%.

Полюс. Я проснулся!
Последний раз компания платила дивиденды 3 года назад. Хотя добыча у них только росла, как и цены на золото. В 22-23 годах была даже приличная прибыль, да и этот год явно не провальный. Прибыль на 1 акцию за эти 3 года могла составить около 3900 рублей. Заплатят 1300 р. В теории могли бы и больше. 🤷‍♂️
Последний день для покупки — 29 ноября. Див доходность – 8,9%.

( Читать дальше )

💡Объем отгрузок Positive Technologies за 9 месяцев 2024 года составил ₽9,1 млрд, увеличившись на 2% по сравнению с ₽8,9 млрд годом ранее. Менеджмент ожидает, что итоговый объем отгрузок за 2024 год составит от ₽30-36 млрд, что ниже изначальных ожиданий компании, но выше прогнозируемого роста рынка кибербезопасности в России.

Сливать акции начали ещё вчера. Совпадение? $POSI

💡Самолёт.
Крупнейший акционер застройщика планирует продать свой пакет.

Forbes сообщает, что в ближайшем будущем у Самолёта может измениться состав главных акционеров. Михаил Кенин, владеющий ныне 31,6% акций компании, ищет покупателя для своей доли. Стоимость его пакета — 26,5 млрд рублей. При этом в переговорах предлагалась продажа полного пакета.
Продажа может быть связана с финансовыми проблемами группы. Один из источников издания заявил: «Там очень плохи дела, и продажа — это один из вариантов развития событий».

В топ-менеджменте Самолёта также есть люди, подтверждающие планы по продаже более 20% компании для спасения финансового положения. Но от официальных комментариев компания отказалась. 🤷‍♂️

( Читать дальше )